در این پژوهش عملکرد شرکت¬های سرمایه¬گذاری فعال در بورس اوراق بهادارتهران بر اساس معیار شارپ بررسی شده¬اند و ارتباط میان رتبه¬بندی آن با بازده بازار مقایسه می¬شود. بدین منظور پس از جمع¬آوری داده¬های مربوط به 22 شرکت سرمایه¬گذاری طی دوره 92-1391، در نهایت 18 شرکت سرمایه¬گذاری به دلیل برخورداری از پرتفوی بورسی بالای 50% و همچنین فعالیت در بورس اوراق بهادار تهران طی دوره مذکور به عنوان شرکت¬های مورد بررسی در این تحقیق انتخاب شدند. برای آزمون فرضیه تحقیق نیز از تحلیل یک طرفه آنالیز واریانس و از نرم¬افزارEviews استفاده شده است. نتایج تحقیق نشان می¬دهد بین عملکرد شرکت¬های سرمایه¬گذاری بر اساس نسبت شارپ تفاوت معنی¬دار وجود دارد. هچنین بین بازده تعدیل شده بر اساس ریسک (شاخص شارپ) شرکت¬های سرمایه¬گذاری و بازده بازار تفاوت معنی¬داری وجود ندارد.
